Ar sulauksite didesnės pensijos? Nauji duomenys teikia vilčių
Pokyčiai antrojoje pensijų kaupimo pakopoje kol kas nesusilpnino Pensijų anuitetų fondo padėties. Priešingai, 2026 metų pirmojo ketvirčio duomenys rodo, kad fondas veikia stabiliai, o jo rezultatai yra geresni, nei buvo planuota.
Tai svarbu pensijų anuitetų gavėjams, nes būtent geresni finansiniai rezultatai atveria galimybę sparčiau didinti išmokas ateityje. „Sodra“ skelbia, kad dėl to gali būti sudarytos prielaidos nuosekliai indeksuoti pensijų anuitetų išmokas, siekiant ne mažesnio kaip 3 proc. metinio augimo.
Per pirmuosius tris 2026 metų mėnesius pensijų anuitetą įsigijo 115 žmonių, o į fondą buvo pervesta 2,25 mln. eurų. Kovo pabaigoje bendras fondo turtas siekė beveik 84 mln. eurų ir maždaug penktadaliu viršijo fondo įsipareigojimus gavėjams.
Toks santykis rodo, kad fondas turi finansinį rezervą ir išlieka tvarus net tuo metu, kai pensijų sistemoje vyksta reikšmingi pakeitimai, o finansų rinkose padidėjęs svyravimas. Kitaip tariant, dabartinė padėtis leidžia kalbėti ne tik apie stabilias, bet ir apie potencialiai augančias išmokas.
Didesnio augimo galimybė
2026 metų balandį Pensijų anuitetų fondo taryba rekomendavo didinti Augimo portfelio tikslinę grąžą nuo 75 proc. iki 100 proc. Šis sprendimas priimtas įvertinus fondo finansinį tvarumą, investavimo strategiją, rizikos valdymą ir ilgesnio laikotarpio perspektyvą.
Praktiškai tai reiškia, kad ateityje gali būti siekiama spartesnio pensijų anuitetų indeksavimo. Vis dėlto svarbu pabrėžti, kad konkreti suma, kiek eurų bus pridėta kiekvienam gavėjui, šiame etape dar nepaskelbta.
Pagal dabar viešai nurodomą tikslą kalbama apie ne mažesnį kaip 3 proc. metinį išmokų augimą. Tai reikštų, kad, pavyzdžiui, jei pensijų anuiteto išmoka siekia 78 eurus per mėnesį, 3 proc. padidėjimas sudarytų apie 2,34 euro per mėnesį. Jei išmoka siekia 365 eurus, toks augimas reikštų apie 10,95 euro per mėnesį. Tai yra skaičiavimas pagal šiuo metu viešai nurodytą tikslinį augimą, o ne oficialiai patvirtintas būsimas padidinimas.
Papildomo saugumo pensijų anuitetų gavėjams suteikia tai, kad investavimo riziką šiame fonde prisiima ne pats žmogus, o „Sodra“. Dėl to išmokos negali mažėti vien dėl investicijų svyravimų, o fondo uždirbtas pelnas gali būti naudojamas jų didinimui.
Kas lemia fondo stiprumą?
Pensijų anuitetų fondo lėšos investuojamos per tris atskirus portfelius. Likvidumo portfelis skirtas artimiausių šešių mėnesių išmokoms, garantinis portfelis orientuotas į vidutinį ir ilgesnį, maždaug 15 metų, laikotarpį, o augimo portfelis siekia ilgalaikės 15-20 metų grąžos.
Toks modelis leidžia derinti saugumą ir augimo potencialą. „Sodra“ taip pat pabrėžia, kad investicijos išskaidomos taip, jog nebūtų per didelės koncentracijos viename regione ar vienoje finansinėje priemonėje.
Nors pirmąjį 2026 metų ketvirtį Augimo portfelio vertė sumažėjo 0,63 proc., ilgesnio laikotarpio rezultatai išlieka stiprūs. Trejų metų vidutinė metinė grąža siekia 12,44 proc., o penkerių metų – 9,23 proc. Obligacijų portfelio einamasis pajamingumas sudaro apie 3 proc.
Papildomą kontekstą suteikia ir pasikeitusios taisyklės antrojoje pakopoje. Nuo 2026 metų sausio 1 dienos padidinta riba, nuo kurios žmogui privaloma įsigyti pensijų anuitetą. Šiemet ji siekia 16 785 eurus, kai anksčiau buvo 10 807 eurai. Tai paaiškina, kodėl naujų anuitetų įsigyjama mažiau nei 2023 ar 2024 metais, nors pats fondas išlieka stiprus.
Šiuo metu pensijų anuitetas tebėra papildoma visą gyvenimą mokama pensija, sukaupta antrojoje pakopoje ir administruojama „Sodros“.
Viešai skelbiamais duomenimis, vidutinis standartinis pensijų anuitetas dabar siekia apie 78 eurus per mėnesį, o didžiausia išmoka – 365 eurus. Dėl to net ir nuosaikus indeksavimas kai kuriems gavėjams reikštų apčiuopiamą, nors ir ne itin didelį, mėnesinių pajamų padidėjimą.
